Empresas cíclicas são as empresas que estão fortemente vinculados ao ciclo de negócios e suas ações se mover bruscamente para cima e para baixo quando a economia gira em torno. Devido a isso, eles requerem um tratamento especial por parte do investidor inteligente.

Definição de uma empresa cíclica

Durante as recessões econômicas e retrações no mercado acionário como um todo geralmente vai para baixo, mas um tipo especial de empresas que mais sofre: as cíclicas. Exemplos de empresas cíclicas são Caterpillar, EUA Steel, a General Motors ea International Paper, todos os fabricantes de produtos com uma curva de demanda bastante flexível. Os fabricantes de automóveis, companhias aéreas, aço, papel, maquinaria pesada e hotéis são os melhores exemplos. Exemplos de não-cíclicas empresas são Coca Cola, Procter & Gamble, e Quaker Oats, todos os fabricantes de produtos com uma curva de demanda bastante inflexível. Em tempos difíceis, as pessoas ainda tem que comer e comprar coisas para a família. Conseguir um carro novo ou algumas peças novas de hidromassagem, por outro lado, pode ser adiada por algum tempo.

Marc Thomson, um amigo meu que trabalha em um grande banco aqui em Munique, na Alemanha, disse na semana passada: "Muitos de nossos clientes se sintam agora, a recessão está batendo com força. Vimos que antes de abrandamento, mas como de costume, indústrias como a siderurgia e automóveis sofrem os créditos mais e novo pedido. "

Gráfico para o apoio da aviação empresa AAR Corporação

Grandes oportunidades à frente

Quando você olha para gráficos de empresas cíclicas como o descrito acima, há sempre o grande e baixos. Mas quando a economia gira em torno, cíclicas pode superar empresas em crescimento e reviravoltas ser grandes. O problema é pegar o momento certo do ciclo de compra. Leva um segundo e analisar o plano de AAR Corporation para si mesmo e você vai reconhecer que depois desta recessão grandes oportunidades virão pela frente.

Há dois problemas quando se trata de investir em cíclicas: o tempo e seleção.

Quando se trata de tempo, ninguém pode prever a economia como um todo e, adicionalmente, cíclicas tendem a fazer bem muitos meses antes que a economia sai da recessão. Melhores indicadores parecem ser as taxas de juros e taxas financeiras das empresas que mostram quando a demanda sobe de novo, mas também compra insider. Também ajuda se você souber a indústria. Mas no todo é muito difícil para pegar o melhor momento para o passeio.

Quando se trata de seleção, faz sentido escolher uma indústria que é devido para um salto. Escolha a maior empresa por mais segurança e pequenas empresas, se você quiser ter algum risco. Estas empresas que mais sofreram o pode produzir os retornos mais impressionantes, mas você tem que ter certeza, eles também não vão à falência . Mais do que o normal, você tem que verificar o balanço. Um indicadores que a empresa é saudável é por exemplo, uma forte posição de caixa.

Se você fizer sua lição de casa bem, eu tenho certeza que você pode encontrar muitas boas oportunidades . Embora certamente nunca fere para ter uma educação universitária você não precisa de um diploma de bacharel para encontrar bons investimentos. Sólida pesquisa, paciência e uma compreensão sólida dos seus limites irá percorrer um longo caminho para seu sucesso.

Como investir com sucesso

Assim, o investimento bem sucedido em cíclicas requer sincronismo cuidadoso e uma boa selecção. Neste ponto, é hora de fazer uma lista de vigiados e estar preparado para investir quando a recessão chega ao fim, que ninguém sabe quanto tempo vai demorar. Ao agir, tirar vantagem de custo-calcular a média de compra de ações por vários meses e construindo a sua posição. Para ser salvo, você também deve definir um limite de stop-loss para protegê-lo perde.

Acima de tudo, nunca se esqueça da natureza para cima e para baixo da economia . E tome cuidado, algumas empresas cíclicas morrer quando ele finalmente chega a uma crise econômica, por causa da má gestão que pensou os bons tempos vai durar para sempre e construir uma reserva de dinheiro não é necessário. Quando você decide investir em uma empresa cíclica, você tem que acompanhar as notícias sobre a economia global ea indústria o estoque está dentro também cíclicas não são adequados para objetivos de longo prazo por causa de nenhuma proteção em recessões. Compra e espera não funciona aqui. Por favor, mantenha isso em mente.

Embora eu não sou um americano Eu sou muito feliz em ver que agora, pela primeira vez na história dos EUA um homem com raízes afro-americanos tornou-se presidente. Eu acho que esta decisão tem melhorado a imagem dos EUA no mundo muito. A imagem que tem sofrido sob o governo de George W. Bush, está agora de volta com uma nova mensagem "Change". Mas o que podem os EUA eo resto do mundo espera do novo presidente e muito mais interessante que as partes da economia irá beneficiar dele? Primeiro de tudo não devemos esperar muito de Obama, embora ele seja um grande orador com fogo nos olhos. O Presidente eleito está a enfrentar alguns dos maiores problemas os EUA já teve:

• A dívida nacional atingiu a incrível quantidade de $ 1100.000.000.000

• A guerra no Iraque engole $ 5,000 por segundo, que é $ 300,000 por minuto e US $ 432.000.000 por dia
• O clima está em perigo de entrar em colapso se o mundo e especialmente os EUA não vão começar a lidar com suas emissões que estão em perigo de perder o planeta como o conhecemos

Para não dizer nada sobre a crise financeira, novos conflitos com a Rússia, o Irã ou Venezuela ou só o fato de que estamos diante de uma recessão cujas consequências não pode apenas ser estimada agora.

Então acima de todos estes pontos, é difícil imaginar que Obama é capaz de gastar algum dinheiro para nada. Mas as promessas de Barack Obama fez não precisam ser mutuamente excludentes. Por exemplo apesar de investimentos e subsídios das energias renováveis ​​novos empregos podem ser criados. Que tem o mesmo efeito como um pacote de estímulo. Também é uma boa alternativa para a busca de petróleo em países distantes de sobremesa. Então, eu tenho certeza de que Barack fará oferece de apoio às energias renováveis, ele também prometeu gastar US $ 150 bilhões nos próximos 10 anos nessa indústria. Mas quais as empresas poderiam se beneficiar com isso?

Eu escolhi algumas das empresas que poderiam, teoricamente, beneficiar de seus planos, mas antes de comprar essas ações agora lembre-se, só porque um estoque soa interessante, isso não significa que ele sobe. Se você quiser comprar estes relógio para fora para o preço certo.

A primeira é a First Solar [ www.firstsolar.com (NASD: FSLR)], um produtor de painéis solares. A energia solar terá uma parte de leão no fornecimento de energia das energias renováveis. Então First Solar será o primeiro endereço em os EUA

A segunda é Acher Daniels Midland [ www.admworld.com (ADM)], um produtor de fertilizantes de alimentos, mas também em biocombustíveis. Bio-combustíveis será muito interessante para o governo em Barack Obama porque eles podem criar postos de trabalho no sector agrícola, assim como eles podem fazer a América independente dos estados párias chamados.

Outras empresas interessantes poderia ser Repower, Solarworld, Nordex ou Evergreen Solar.

A segunda promessa senador Obama fez é fazer com que cuidados de saúde acessíveis para muitos dos 47 milhões de americanos que atualmente não estão segurados. Este ponto será difícil porque as empresas de seguros de saúde grandes como Aetna ou UnitedHealthcare temem que possa sofrer com lucros menores. Também não sei se a América está pronta para isso um sistema social, ainda. Talvez seja por isso que Obama não dizer algo concreto sobre este ponto, ainda. Mas se uma empresa se ​​beneficiaria de que seria definitivamente Community Health Systems [ www.chs.net (CYH)]. Community Health Systems fornece hospitais e hospitais seriam os vencedores diretos de qualquer plano de saúde. Mas você pode, naturalmente, discordar de mim neste ponto.

Portanto, espero que Barack Obama será capaz de colocar seus planos em prática. No entanto, eu acho que muitas pessoas acreditam nele ea fé pode ser o começo de "mudança" também quando parece ser muito difícil.

Qual a sua opinião? Sabe empresas, que são susceptíveis de beneficiar de planos de Obama? Por favor, escreva um comentário e avise-nos!

Eu nunca vi que o Dow reagiu tão forte em uma decisão de políticos, como fez quando quando eu vi a decisão sobre o resgate dólar 700,000 milhões na CNN na segunda-feira. CNN apresentou esta decisão realmente excitante e eu acho que para muitas pessoas esta decisão de 15 minutos foi a decisão mais emocionante de todo o ano. Especialmente era muito engraçado ver o quanto os apresentadores acredita neste plano e eles olharam incrédulos quando os votos foram, finalmente, 228 contra e 205 para ele.

No entanto, o único problema é que realmente este não era realmente engraçado, mas eu acho que todo mundo com um bom senso comum relativa sabia que a casa não teria plano de carimbo de Bush resgate engraçado 700,000 milhões tão facilmente, especialmente em tempos de campanha eleitoral. Assim, Bush tem pressa para encontrar um novo plano engenhoso, mas na minha opinião, a Câmara dos Representantes vai ser difícil de convencer, porque Bush já acumulou dívidas no valor de 10,6 trilhões de dólares. É realmente uma situação ruim, mas ruim, vamos voltar ao que vai acontecer com os mercados ea economia, enquanto estou escrevendo este post na segunda-feira, 29 de setembro o índice Dow-Jones é de 7% no vermelho que meas que o wallstreet perdeu mais de um trilhão de dólares EUA de novo, enquanto os representantes ainda estão debatendo se 700.000 milhões poderia salvar a economia. Então, se os representantes não concordam com algo mais e mais bancos cairão sob o capítulo 11 como eu discuti no meu último post " Diante de uma crise econômica mundial "ainda. Acho que depois as ondas de choque terminar no setor bancário que vai atingir companhias de seguros, hedge fonds, em seguida, e empresas de private equity e no final toda a economia mundial com cada participante.

Mas vamos imaginar o que acontece se o governo dos EUA mais uma vez fazê-lo a força do resgate através do mesmo apenas uma outra forma?

Claro que a wallstreet pularia para a alegria ea Dow, provavelmente, fechar com um excedente de 5 ou 6%, mas isso realmente resolver os problemas reais? Na minha opinião o resgate seria apenas a distorcer a concorrência entre os bancos e, no final, bancos ruins finalmente tornaram boas classificações novamente. Também a idéia de que as vendas a descoberto sobre os bancos estão proibidos é muito mau porque as vendas a descoberto são uma componente essencial da formação de preços no Wallstreet. Na minha opinião e lembre-se É uma crise de confiança que estamos enfrentando. Portanto, estar conscientes do aumento do mercado, se o resgate realmente vem porque não vai estar aqui para ficar. Na minha opinião a melhor coisa que o governo dos EUA pode não saber é nacionalizar ou bombardear as agências de rating que na minha opinião são a principal razão para a crise, porque se eles não tivessem distribuído rankings AAA para incríveis maus derivados financeiros que provavelmente wouldn ' t tem essas enormes problemas agora.

Então, na minha opinião estamos diante de uma recessão muito, muito profunda, mas, apesar disso, espero que eu estava errado com o meu último post que esta crise iria finalmente terminar em uma reforma monetária mundial, mas na época ponto de muitas coisas para isso. No entanto tão duro como parece:

"Às vezes é melhor para queimar a floresta doente, para que novas árvores possam crescer em um terreno rebroductive."

Em 2006, o economista alemão Max Otte publicou um livro com o título "A queda vem", em que apontou os riscos da bolha imobiliária presente em os EUA eo fato de que a maioria dessas casas foram vendidos a crédito para as pessoas que realmente não podiam pagar tais débitos elevados. Ele também previu uma queda enorme no valor do dólar e uma nova crise mundial económica em que tudo finalmente acabou. Quando li seu livro há um ano atrás eu pensei que esse cara quer é um pouco louco ou este livro é um dos mais geniais que já li, hoje em dia estou mais dado ao caso.

Só que agora muitas pessoas entendem o quão sério é a crise eo pensamento positivo que os governos could't resgatar todos os bancos, como fizeram no caso do Bear Stearns, Fanny Mae ou Freddie Mac desaparece lentamente. Mas quais são as conseqüências quando o banco de investimento maior, uma vez quarto dos arquivos dos EUA sob o capítulo 11? Antes de todas as quedas de cotação de ações e funcionários do banco muitas que acreditavam sua empresa está perdendo tudo as suas poupanças e, posteriormente, os seus empregos. Isso soa ruim, mas o verdadeiro problema é outro, por exemplo Lehman Brothers tem um valor de cerca de 700 bilhões de dólares sobre os valores mobiliários lado passivo, obrigações, hipotecas todas estas coisas estão do lado do ativo de outro banco, os fundos ou companhias de seguros. Então, se um banco está sob o capítulo 11 é lógico que outros se seguirão, mas outros também podem ser seguradoras como a AIG, embora eu não tenho certeza, neste momento, se o Fed realmente tem a coragem de deixar a maior companhia de seguros do queda dos EUA. Claro que isto se passa assim por muito tempo até o mercado ajustou todas as overratings e créditos ruins. Isso é também porque os governos não vai ajudar os bancos a mais, porque não resolveria o problema e, a menos que ajudar o mais rápido a "crise" ou ajuste vai acabar, para que pudéssemos dizer que a crise está apenas começando.

No entanto vamos voltar à crise econômica mundial porque uma crise financeira mundial não têm absolutamente de ser um mundo econômico um, é apenas um atuador. O problema é que as pessoas se esqueceram de que a oferta de moeda internacional alcançou alto valor absurdo, durante a produção industrial mundial permaneceu relativamente constante. Então o que fazemos com todo o dinheiro que não tinha que inevitavelmente levar a uma inflação super? A resposta é não, porque nós sempre encontraram maneiras de investir o nosso dinheiro e as bolhas engraçadas como a, Ásia DotCom ou mercadoria bolha surgir, que sempre estouram novamente. Por falar nisso uma razão para a oferta de dinheiro incrível alto é também o fato de que os bancos emitem sempre injetaram mais dinheiro no sistema quando um estouro da bolha para que os investidores não são tão sombrio. No entanto, estas bolhas não fosse um grande problema, mas as pessoas têm desconsiderado que, desde mais de 10 anos, acumulou uma nova bolha, uma bolha super, a bolha imobiliária, fundada em hipotecas no valor de fracas 9000 trillion dólar dos EUA. Essa bolha estourou e agora o que nós estão enfrentando é a situação que as pessoas têm de encontrar uma coisa nova para investir, antes de perceber que há realmente muito dinheiro no sistema e isso nos leva a um perigo muito grande, porque na minha opinião o alvo de novos investimentos será ouro. Mas quando o preço do ouro vai para alcança 2000-3000 unce $ por os bancos questão não será mais capaz de cobrir as notas que eles impressos. Finalmente, o povo vai perder a sua confiança em dinheiro e um super-inflação juntamente com uma recessão profunda levaria a um fracasso financeiro.

Se você não sabe como o sistema eleitoral dos EUA trabalha, confira este vídeo educativo.

Os juros compostos são uma das coisas mais interessantes no mundo financeiro. Se você realmente entender como ele funciona, ele pode fazer de você um monte de dinheiro. Confira esta citação impressionante:

Juro composto é a maior descoberta matemática de todos os tempos. "
Albert Einstein

Os juros compostos pode ser explicada como a adição de juros acumulados de volta para o principal. À contagem de juros sobre juros. Composição depende de três fatores: base percentual, e no tempo.
Exemplo: Você tem uma conta bancária com US $ 10000 em-lo e obter juros de 4% ao ano. Após o primeiro ano você tem R $ 10400, mas dez anos depois você já tem $ 14802,44. Parece ótimo, não é?

Mesmo 0,5% fazem a diferença

Vamos pegar o exemplo de cima e modificar o percentual para 4,5%. Depois de dez anos você tem $ 15.529,69. Isso significa que você recebe 10,77% mais do que com um percentual de 4%. Amazing. Sempre procurar para esse 0,1% adicional de 0,5% na busca de um bom investimento. Com o tempo muda muito e você vai ver a diferença.

Quanto mais você tem, mais você vai ter

É verdade, os ricos ficam mais ricos. Ganhamos US $ 400 em nosso primeiro exemplo, mas com uma base de 20000 dólares que teria recebido US $ 800. Quanto maior a base, maiores os lucros. Não se esqueça de fazer pagamentos regulares em sua conta poupança, para que a sua base se torna maior. O ideal é guardar dinheiro para uma razão, por exemplo, sua aposentadoria. Então você precisa do endurance deixar o dinheiro onde ele é para digamos que 20 anos. Mas confie em mim, a motivação é grande para pagar em cada mês, porque você verá resultados surpreendentes e se aposentar completamente sem problemas financeiros.

O tempo está do seu lado

Quanto tempo você deixar o seu dinheiro ganhar dinheiro é com você, mas quanto mais melhor.
Lembre-se, você ganha dinheiro fazendo nada. E o dinheiro que você ganhou por deixá-lo ganhar mais dinheiro você vai ganhar ainda mais dinheiro. É só colocar dinheiro em sua conta e vê-la crescer ao longo do tempo. Se você não precisa do dinheiro, deixe-a multiplicar-se. Seja disciplinado e paciente o suficiente e não tocar neste dinheiro.

Os três fatores têm que trabalhar juntos

Todo o conceito de juros compostos parece ótimo, mas é dependente dos três fatores. Eles têm que trabalhar bem juntos, ou você vai obter resultados pobres. Basicamente, é até quanto tempo você pode ficar sem o dinheiro que você colocou na sua conta. Também é de sua escolha quanto você coloca dentro, depende de quanto dinheiro você tem, é claro. Para obter o máximo, a base eo tempo deve ser relativamente alta, porque o terceiro fator "percentagem" está em sintonia com o risco. Você recebe uma porcentagem pequena, com pouco ou nenhum risco, mas cada ponto percentual mais anda de mãos dadas com mais risco. É essencial encontrar o equilíbrio certo.

Às vezes é mágica

Para concluir este artigo, aqui está um exemplo incrível de juros compostos no trabalho:
"Se a tribo do nativo americano que aceite bens no valor de 60 florins para a venda de Manhattan em 1626 tinha investido o dinheiro em um banco holandês a juros de 6,5%, capitalizados anualmente, em seguida, em 2005 o investimento valeria a pena superior a € 700 bilhões (cerca de USD $ 1.000 bilhões), mais do que o valor avaliado do imóvel em todos os cinco distritos de Nova York. Com uma participação de 6,0% no entanto, o valor do seu investimento hoje teria sido de € 100 bilhões (7 vezes menos!) ".

Fontes: Wikipédia

No final do século 18 da nossa economia mudou, máquinas modernas foram lançadas, a divisão do trabalho foi fundada e as pessoas começaram a trabalhar em grandes fábricas, onde foram especializada em etapas diferentes de trabalho. Chamamos este processo de industrialização e mudou a forma como nós trabalhamos e viveu em muitas maneiras. Agora, quase 300 anos depois, estamos perante uma nova revolução que, infelizmente, não tem um nome ainda, então me sinto tão livre para chamá-lo "robotalisation" temporário.

Eu quero apresentar-lhe este post com uma lei do famoso cientista da computação Gordon Moore , que diz que os sistemas informáticos estão dobrando seu desempenho a cada 18 meses, por isso, se continuarmos a duplicar nosso desempenho do computador, a este ritmo que poderia, teoricamente, ser capaz de criar humanóide inteligência artificial dentro de 30 coming - 50 anos. Isso é filosoficamente falando - mas é um fato que já existem dezenas de pessoas sábias em muitas universidades e empresas que hoje estão fazendo pesquisa em inteligência artificial e das novas tecnologias robóticas.

Mas o que acontece se a inteligência artificial das máquinas é desenvolvido até o momento que poderia substituir os seres humanos? Um economista famoso chamado uma vez esta situação um paradoxo e explicado desta forma: se alguém em um cinema ergue-se ele tem uma vantagem, porque ele vê melhor, mas se todo mundo se levanta todo mundo vê pior. Então, se um empresário substitui seus trabalhadores por máquinas, ele certamente terá uma vantagem, mas se todo mundo faz, todo mundo terá uma desvantagem, porque os empresários não podem vender seus produtos mais ou melhor, as pessoas não têm dinheiro para comprar os produtos porque está desempregado. O corte entre os pobres e os ricos iria separar muito e nosso sistema econômico não funciona mais.

Isso seria o pior caso. Mas, como a antiga filosofia chinesa yin yang uma vez disse-nos que cada sombra também tem um sol, existe um enorme potencial nesta tecnologia, um potencial que não podia simplesmente mudar a nossa economia, mas poderia mudar a maneira como vivemos na terra e como nós tratar uns aos outros e do nosso planeta. Teoricamente, temos a chance de criar um mundo onde todos tem acesso a todos os valores tangíveis. Um mundo sem pobreza destruição ecológica, e as guerras. Um mundo onde as pessoas são livres para decidir o que fazer com suas vidas. Mas isso é apenas um sonho, o fato é que temos de encontrar um novo sistema econômico, um sistema que é baseado no trabalho do cérebro e da propriedade intelectual.

Também não devemos ignorar esse processo, pois já existem milhares de robôs industriais no mundo inteiro que trabalham em fábricas nas mesmas linhas de montagem onde a revolução industrial começou há 200 anos e onde os seres humanos trabalhou 50 anos atrás. Então, na minha opinião o robotalisation tenha sido iniciado até agora. Depois que os trabalhadores da linha de montagem muitos postos de trabalho do setor de serviços seguirá enfermeiras geriátricas, caixas, faxineira ... - todos os trabalhos que poderiam ser substituídos por robôs dentro das próximas décadas.