In het boek " The Snowball "- een prachtige biografie van het leven Warren Buffett en absoluut het lezen waard naar mijn mening - Warren Buffett vatte de werkelijke situatie van de wereldeconomie in het laatste hoofdstuk" Coupons "met de woorden:" Het is een harde tijd . Dit is nu een andere wereld, en niemand weet wat er zal gebeuren aan de wereld. "
Maar laten we eens een kijkje op wat er is gebeurd in de laatste maanden. Na de val van Lehman een grote schokgolf verspreid over de financiële markten onverbiddelijk. In de loop van die schokgolf, de Dow Jones daalde van haar all-time high van 14.000 punten tot 8.000 punten en de bank titels zoals Bank of America of Citygroup hebben verloren 85% van hun vroegere marktkapitalisatie. De voormalige voorzitter van de Nasdaq Bernard Madoff was in staat om zijn investeerders dupe voor een bedrag van 50 miljard dollar. Verschillende persoonlijkheden van de financiële wereld hebben zelfmoord gepleegd, waaronder de Duitse investeerder en multimiljardair Adolf Merckle.

Wat zal er nu gebeuren? Zullen we echt te maken met een crisis, net als de crisis in 1929? Allereerst wil ik zeggen dat niemand de toekomst kan voorspellen, maar de gelijkenissen met het jaar 1929 zijn echt angstaanjagend. De crash van 1929 bijvoorbeeld had zijn wortels in een veel te hoge beurskoersen veroorzaakt door de brede waaier van krediet biedt banken bood de mensen om grotere winsten te bereiken. Vier jaar na de crash van de Amerikaanse regering een reeks van centrale economische planning programma's, genaamd "New Deal" om de economie te stabiliseren en vooral reguleren van de volledig op hol geslagen aandelenmarkt. De deal gewerkt en als banken niet toegestaan ​​om kredieten te verspreiden naar iedereen om enorme financiële zeepbellen te financieren, overheden did't te maken hebben met de gevolgen van dergelijke enorme financiële bellen voor meer dan 75 jaar - tot nu toe. Maar in het jaar 2000 bankiers had een nieuwe spannende idee over hoe om credits aan te bieden aan de massa's. In plaats van het geven van directe kredieten aan de mensen als in 1929 gaven ze nu hypotheken aan bijna iedereen. Dit had het effect van het verhogen van de huizenprijzen en wanneer de prijs van uw huis is zeer hoog je ook meer kredietwaardig. Maar natuurlijk deze bel had ook te barsten en nu zijn we geconfronteerd met een enorme credit-gefinancierde stapel fragmenten opnieuw. Het verhaal van Bernard Madoff heeft ook al bestond, zij het in een iets afgezwakte vorm: Richard Whitney, die de voorzitter van de NY beurs was in 1929 werd veroordeeld tot 5 jaar gevangenis in 1938 voor het verduisteren van miljoenen dollars van zijn klanten tussen 1929 - 1930.

Maar laten we een samenvatting van de feiten: Het voordeel deze keer is dat onze regeringen weten hoe om te gaan met recessie veel beter dan in 1929. Sir John Maynard Keynes zijn theorieën ontwikkeld op het fiscaal beleid en in plaats van om alles nog erger onze regeringen weten dat ze moeten investeren om te krijgen de economie weer op gang. Het nadeel van dit beleid is dat de nationale schulden moeten worden terugbetaald op een dag, of regeringen om hun munt te verlaten. Maar de economische suprematie van de Verenigde Staten niet kan worden verslagen wanneer de overheid zal beginnen terug te betalen hun 14 biljoen dollar schuld. Aan de andere kant, het nadeel is dat deze crisis is een ander soort crisis: Deze crisis heeft de economie op zijn zwakste plek: de banken. De kasstroom tussen banken en bedrijven is bijna nul voor een lange tijd. Veel banken hebben effecten die niemand weet hoeveel ze waard zijn - of beter gezegd als ze iets waard. Nu de Amerikaanse regering uiteindelijk creëerde een "Badbank" ter waarde van $ 2.000.000.000.000 die de kredietmarkten te bevrijden van hun staat van shock. Toch moet gezegd worden dat de gevolgen van deze "Badbank" op de internationale banksector nog niet kan worden voorspeld. Een ander probleem is dat mensen vaak het verleden te vergeten in tijden van crises. De 'Buy American-clausule "bijvoorbeeld zou in mijn mening de eerste stap in een catastrofe. Want als het eerste land begint te beschermen hun markten, zullen anderen volgen en dat onvoorspelbare gevolgen zou hebben in onze volledig geglobaliseerde wereld.

Concluderend kan gezegd worden dat we zeker zijn een diepe diepe recessie die ofwel zal raken snelle en pijnlijke of langzaam en pijnlijk geconfronteerd. De werkloosheid zal zeer hoog zijn voor een lange tijd en de gemiddelde rendement voor effecten zal meer dan 4% niet voor vele jaren. Maar als de crisis echt verandert in een depressie zoals in de jaren 1929-1935 kan niet gezegd worden, maar toch. Naar mijn mening die afhankelijk is van onze regeringen nu.

In 2006 heeft de Duitse econoom Max Otte een boek gepubliceerd met de titel "De crash komt", waarin hij wees op de risico's van de huidige huizenbubbel in de VS en het feit dat de meeste van deze huizen werden verkocht op krediet aan mensen die daadwerkelijk konden zich niet veroorloven een dergelijke hoge afschrijvingen. Hij voorspelde ook een enorme daling van de waarde van de dollar en een nieuwe wereldwijde economische crisis, waarin uiteindelijk alle beëindigd. Toen ik zijn boek las een jaar geleden dacht ik ofwel deze man is een beetje gek of is dit boek een van de meest ingenieuze die ik ooit gelezen heb, nu ben ik meer aan het laatste geval.

Pas nu veel mensen begrijpen hoe ernstig de crisis is en het wishful thinking dat regeringen could't iedere bank te redden, zoals ze deden in het geval van Bear Stearns, Fanny Mae en Freddie Mac langzaam verdwijnt. Maar wat zijn de gevolgen wanneer het een keer vierde grootste investeringsbank van de VS bestanden onder hoofdstuk 11? In de eerste plaats de voorraad offerte watervallen en vele medewerkers van de bank, die geloofden dat hun bedrijf er alles aan hun spaargeld te verliezen en later hun baan. Dat klinkt slecht, maar het echte probleem is een andere, bijvoorbeeld Lehman Brothers een waarde van bijna 700 miljard dollar heeft op de passieve kant van waardepapieren, obligaties, hypotheken al deze dingen zijn op de actieve kant van de andere oever, fondsen of verzekeringsmaatschappijen. Dus als de ene bank valt onder hoofdstuk 11 is het logisch dat anderen zullen volgen, maar anderen kunnen ook verzekeraars zijn als AIG, hoewel ik weet niet zeker op dit moment als de FED eigenlijk heeft het lef om de grootste verzekeringsmaatschappij van het laten VS crash. Zeker van dat dit gaat zo lang tot de markt is aangepast alle overratings en slechte kredieten. Dat is ook de reden waarom de regeringen niet meer helpen bij de banken, omdat zij het ​​probleem niet oplossen en tenzij ze helpen, hoe sneller de "crisis" of aanpassing zal dan zijn, dus zouden we kunnen zeggen van de crisis is net begonnen.

Maar laten we terug naar de wereldwijde economische crisis, omdat een wereldwijde financiële crisis is niet absoluut te zijn een wereld economische aard, het is gewoon een actuator. Het probleem is dat de mensen zijn vergeten dat de internationale geldhoeveelheid is absurd hoge waarde bereikt, gedurende de hele wereld de industriële productie bleef relatief constant. Dus wat hebben we gedaan met al dat geld niet had, dat onvermijdelijk leiden tot een super de inflatie? Het antwoord is nee, omdat we altijd een manier gevonden om ons geld en grappige bubbels te investeren, zoals de Azië, DotCom of commodity-bubble ontstaan, die altijd weer barsten. By the way een van de redenen voor de ongelooflijke hoge geldhoeveelheid is ook het feit dat de kwestie banken steeds meer geld gepompt in het systeem als een zeepbel barstte, zodat de beleggers niet zo somber. Maar deze bubbels weren'ta groot probleem, maar de mensen die geen rekening hebben gehouden dat sinds meer dan 10 jaar is er een nieuwe zeepbel, een super-zeepbel, de huizenbubbel, gebaseerd op zwakke hypotheken ter waarde 9000 biljoen dollar te betalen. Deze zeepbel barstte nu en wat we worden geconfronteerd is de situatie die de mensen hebben om iets nieuws om te investeren in vinden, voordat ze beseffen dat er eigenlijk te veel geld in het systeem en dit brengt ons tot een zeer groot gevaar omdat naar mijn mening de nieuwe investeringen te kunnen bereiken zal zijn goud. Maar toen de goudprijs zal bereikt met 2000-3000 $ per Unce de kwestie banken zullen niet meer in staat zijn om de bankbiljetten die zij gedrukt te dekken. Tot slot zullen de mensen verliezen hun vertrouwen in geld en een super inflatie gekoppeld aan een diepe recessie zou leiden tot een financiële mislukking.